厂家二手车业务的发展,厂家二手车业务的发展趋势

1.2020年二手车行业发展方向及现存问题

2.车易拍蔡旭：主机厂顶端发力，推进二手车系统化建设

3.未来二手车发展趋势

4.我国二手车未来市场发展空间，如何拉动汽车市场迈向新台阶的？

5.二手车行业发展趋势

6.中国二手车发展历史

我国二手车市场在遭受疫情前一直呈现快速增长的趋势，在2021年市场恢复后，我国二手车市场第一季度交易量有近400万辆，达到近2500亿元。从细分市场结构来看，基本型乘用车类型、3-6年车龄、3万元及以下价格的二手车受到市场的欢迎，并且市场在华东地区和中南地区更加活跃。

二手车和行业相关公司：国内二手车行业相关公司有金固股份(002488)、上海物贸(600822)、大东方(600327)、瓜子二手车等。

本文包含核心数据：二手车交易量、二手车交易金额、二手车交易车型分布、二手车交易车龄分布、二手车交易价格分布、二手车交易区域分布

二手车交易市场规模现状总览

二手车市场是机动车商品二次流动的场所，具有中介服务商和商品经营者的双重属性。根据中国汽车流通协会统计数据显示，2014-2019年我国二手车交易量呈现连续增长趋势，但在2020年首次出现了下降，2020年，全国二手车累计交易量为1434.14万辆，同比下降3.90%。

不过从2021年第一季度我国二手车交易情况来看，二手车交易市场活跃度重新回涨，第一季度共有二手车交易量395.59万辆。

2015-2019年，我国二手车交易额保持逐年增长，但随着交易量的下降2020年交易额有所下降，2020年，全国二手车累计交易金额为8888.37亿元，同比下降5.0%。2021年第一季度，我国二手车市场交易额约为2475.77亿元。

二手车交易市场结构细分

从二手车交易的汽车类型来看，2021年第一季度全国二手车交易量规模最大的是基本型乘用车，交易量共为240.06万辆，占比63.37%;其次是二手SUV，交易量为42.14万辆，占比为11.12%;位列第三的是二手货车交易。第一季度共交易33.11万辆，占比8.74%。

从车龄分布状况看，2021年第一季度二手车交易车辆中，车龄在3-6年的二手车交易量占比最大，第一季度共有147.03万辆，占第一季度总交易量的37.17%;其次是车龄在7-10年的二手车，2021年第一季度共有交易量98.31万辆，占比24.85%。

从交易价格来看，2021年第一季度二手车交易中，3万元及以下价格二手车交易规模最大，占比为34.54%;其次是3-5w的价格区间，2021年第一季度交易量占比为23.38%。

从地域分布来看，2021年第一季度中国二手车交易更集中于华东地区和中南地区，两者在第一季度分别有二手车交易量133.83万辆和111.75万辆，分别占比33.83%和28.25%;所有区域中交易规模占比最少的是西北地区，第一季度仅有22.4万辆二手车交易，占比仅5.66%。

二手车交易市场发展前景

2021年2月，商务部办公厅发布《关于印发商务领域促进汽车消费工作指引和部分地方经验做法的通知》，要求全面取消二手车限迁政策。除大气污染防治重点区域外，不得限制符合在用车排放标准的二手车迁入。

同时，还就扩大新车消费、发展二手车消费、促进汽车更新消费、培育汽车后市场等方面给出具体建议，为进一步激活汽车产业、二手车市场，保证我国汽车产业稳健增长，提供了关键的产业政策操作指引。

并且从世界范围来看，我国汽车二手市场交易的比例相较于美国、德国等国家仍有较大比例差距，说明我国二手车交易市场仍然有较大的提升空间。

—— 更多数据来请参考前瞻产业研究院《中国二手车行业市场需求洞察报告》

2020年二手车行业发展方向及现存问题

二手车行业发展趋势是：

1、华东中南二手车交易量大：华东地区、中南地区是二手车主要交易区域，华东地区二手车交易量51.08万辆，占比33.1%。中南地区二手车交易量46.86万辆，占比30.4%。西南地区、华北地区二手车交易量分别为22.52万辆、18.8万辆，占比超10%。与上月相比，全国六大区中除东北和西北两个地区环比出现下降外，其余地区环比均有所增长。

2、2022年二手车交易量将超2000万辆：?根据国家商务部2021年发布的数据显示，我国二手车与新车交易量之间的比例为0.83，而2020年美国二手车销量为3410万台，是新车销量的2.36倍。近年来，我国我国汽车保有量持续增长。消费升级和置换需求在汽车消费中的占比将进一步提升，二手车市场有着巨大的发展空间和潜力。

3、短期来看，虽然“重度缺芯”期间新车、二手车价格均有所提升，但由于新车产能受限导致其销量处于萎缩状态，让二手车市场迎来量价齐升。中汽协预测，2022年全国二手车交易量将超2000万辆。

4、二手车行业连锁化：据中国汽车流通协会统计数据显示，2015年至2020年这5年间，二手车经营主体中的夫妻老婆店占比下降了14%，与之相反的是二手车专业连锁品牌的递增。商务部表示，国家支持建设全国统一、公开竞争、规范有序的二手车市场体系，鼓励发展连锁化的二手车经销、拍卖流通模式。政策支持下，2022年二手车经销商将连锁化发展。

5、二手车市场景气度下降：2021年12月，中国二手车经理人指数为43.8%，处于荣枯线以下，二手车市场景气度降低。调查显示，12月份市场总需求有所减少，二手车经理人认为“减少”的比例为42.0%；“基本持平”的比例为34.3%；“增加”的比例为23.7%。

车易拍蔡旭：主机厂顶端发力，推进二手车系统化建设

过去国内对于买二手车这方面有一些负面的消费理念，但是随着最近十年的二手车市场的发展，二手车行业市场越来越规范，消费者也增加了购买二手车的信心。中国也成为世界第二大二手车交易市场。

其次，买车人买车渠道的转变

2019年全国二手车交易累计量已1492万台。其中有近300万台二手车交易是线上电商平台交易。2020年受疫情影响，到线下购车VS线上看车，越来越多人选择后者。预计2020年电商二手车平台交易量能达400万以上。

直播看车成为一个趋势

越来越多的二手车商走向直播道路，先从快手的北方车商直播，到南方的淘宝车商直播。这个疫情让很多获客能力差的中小二手车商被动走向直播获客的道路。

过去二手车有着一车一况的问题，但是随着评估标准化体系以及人人车这样的品牌电商的质保，为二手车直播交易提供了坚实的保障。

2020年，二手车车商若不重视电商和直播，那么在未来的竞争中，车源成本和获客成本将会剧增。二手车行业新一轮洗牌即将开始。

二手车行业的发展还有三座大山需要解决。

事实上，国内二手车行业发展至今，始终没有获得良好的政策环境。限迁、税收不公、临时产权登记制度，这“三座大山”导致国内二手车流通大多以灰色、碎片化、个人化方式操作，难以产生规模效应，产业发展升级由此受到极大制约；市场层面也相关联产生很多弊端，进一步产生不良效应。

市场存在三大问题

1、监管缺失，行业缺乏消费者公信力

国内最早的二手车交易，基本以车贩子倒车为主要方式，没有正规的二手车经销商，法律监管也没有及时介入。

随着1998年《旧机动车交易管理办法》和2005年的《二手车流通管理办法》的颁布实施，二手车市场才开始逐步进入规范化阶段。二手车交易市场、二手车经纪公司、二手车连锁经销商等市场主体开始出现。

但总体行业进入门槛较低、经营粗放。由于二手车市场信息不对称，缺乏科学的评估标准和诚信评价体系，交易体制不规范，没有完善的售后服务体系，导致二手车行业恶性竞争现象普遍存在，里程数据、检测评估标准不统一、虚假宣传、承诺服务难兑现、“套路贷”以及售卖问题车辆等乱象频生，行业整体缺乏公信力。

2、二手车商“小而散”，经营效率和抗风险能力差

长期以来，中国的二手车交易以个人和经纪公司中介服务交易为主，这部分交易占全部交易量的90%以上，较大规模的二手车连锁经销商在市场上份额并不多。

根据中汽协数据显示，中国70%的二手车经销商经营规模在300万以下，其中中低端车型有近六成经营规模在100万以下；月均交易量在15辆以下的二手策划经销商占比达72%；66%的经销商仅有3名以下的员工。这些二手车商经营规模小，盈利模式单一，平均经营水平低，且风险抵御能力较差。

3、流通体系不完善，效率低下

当前传统线下交易是二手车行业主流，交易周期为20.8天。随着互联网介入二手车市场，优信二手车、人人车、瓜子二手车等在资本助力下，将“二手车电商”概念推向一个高潮，动辄融资几亿美金，烧出了C2B、C2C、B2B等多种概念上的交易模式，但实际的线上成交量仅能占到二手车市场份额3%，而且线上交易周期长达58.1天。超长的交易时间，流通体系的不完善，也是需要方式来解决的。

总体来看，与新车市场相比，中国二手车行业仍处于起步阶段。产业制度环境不健全、流通经营主体成熟度低、尚未形成有机合理的产业结构，这些都是明显存在的问题。更难以达到对新车、二手车市场统筹运营的程度。

本文来源于汽车之家车家号作者，不代表汽车之家的观点立场。

未来二手车发展趋势

近日，2020国际科创节暨全球数字大会在北京举行，来自科技、商界、政界、学界等领域的各界人士汇聚一堂，探讨科创前沿趋势。车易拍联合创始人兼首席战略官蔡旭亦受邀参加此次大会，分享了国内二手车产业数字化转型的热点问题。他表示，2021年汽车产业的发展形势趋好，二手车产业将迎来系统化建设的加速期。

市场需求将迎来释放

近几年，国内汽车市场进入存量时代，新车销量疲软。今年，在新冠肺炎疫情的冲击下，汽车市场更是面临巨大压力。不过，在政策扶持和多方努力下，汽车产业在下半年迎来复苏。根据中国汽车工业协会发布的数据显示，11月我国汽车产销量均创年内新高，1-11月，汽车产销分别完成2237.2万辆和2247.0万辆，降幅收窄至同比下降3%和2.9%。

对于明年汽车产业的发展走向，蔡旭认为，明年汽车市场的需求将会开始释放，而产能便成为市场走向的关键。由于汽车产业链中有一部分在境外，在疫情影响下，全球供应链受到比较严重的影响，导致今年很多车企产能均为历史低点。所以，明年境外疫情控制的走向很大程度上会影响国内车企的产能，如果产能可以保证，明年国内汽车产业将迎来较好的发展。

中国汽车流通协会副秘书长罗磊，针对明年二手车市场，也发表了类似的观点。他表示，市场环境转好了，在今年疫情影响下的低基数下，明年二手车市场预计增长15%。

二手车产业顶端发力

在看好明年汽车产业发展的同时，蔡旭也提出，汽车产业也面临着一些新的形势。他指出：“在存量市场，主机厂销售新车所面对的不再是增量客户，主要来源将会是存量用户。所以，主机厂需要解决如何面对存量用户的问题。那么，主机厂会越来越重视二手车市场”。

在新车市场高速增长的时期，主机厂帮助经销商建立起了整个的新车销售体系。但对于二手车销售体系，此前主机厂并没有为经销商带来太大的支持力度。蔡旭非常看好主机厂切入二手车业务，他认为主机厂站在产业链的顶端进行二手车布局，能够有效地推动经销商二手车业务的重新梳理，并对二手车产业的系统化构建带来巨大帮助。

事实上，广汽集团便已经开始着手进行二手车业务布局。今年10月份，广汽集团旗下的子公司广汽商贸，与车易拍达成战略合作，共建广汽二手车新零售平台。在此次合作中，车易拍将核心的二手车管理系统、拍卖、268V云检测、估价助手、零售管理系统等数字化能力，融合进广汽二手车新零售平台，从而实现全产业链的价值最大化。这一模式将二手车业务体系提升到了新的高度，被看作是经销商集团开展二手车业务的样本。

二手车产业系统化建设

多年来，虽然有不少经销商涉足二手车业务，但并没有形成体系化的二手车业务。在主机厂的二手车战略布局中，经销商也起着不可或缺的作用。毕竟，真正在终端触达每一个客户，是由经销商来完成的。蔡旭认为，车易拍能够整合主机厂和经销商集团，帮助他们共同推进二手车产业的系统化建设。

在此次科创大会中，车易拍凭借多年来对二手车产业数字化作出的贡献，获得了“2020年度数字化创新大奖”。对于车易拍在二手车产业中发挥的作用，蔡旭说：“我们的愿景是让二手车交易更容易。最初，我们为行业带来了268V检测，把非标的二手车变成标准化的二手车信息，能够借助互联网来流转。其次，我们搭建了拍卖平台，把不透明的车价变成公开透明的竞价，从而促进买卖双方便捷交易”。同时，蔡旭表示，解决整个行业的痛点，绝对不是一家企业可以完成的，车易拍希望通过为行业生态各环节、各企业进行更多的赋能，来与合作伙伴一同提升整个产业链的效能。

随着二手车行业降税和推行临时登记政策，二手车行业距离真正的商品化时代越来越近，而二手车交易市场的转型也势在必行。当有越来越多主机厂从顶端发力，国内二手车业务也有望获得规模化、规范化的发展，进入新的时代。

本文来源于汽车之家车家号作者，不代表汽车之家的观点立场。

我国二手车未来市场发展空间，如何拉动汽车市场迈向新台阶的？

—— 根据前瞻产业研究院《中国二手汽车行业市场需求洞察报告》当中显示，二手汽车是汽车市场的一个重要组成部分，也是汽车流通业一个不可缺少的重要环节。从二手汽车的流通过程来看，二手汽车行业上游包括个人车源、企业车源;中游则是二手汽车交易市场;下游即为二手车买家。

2020年，我国二手车交易量达1434.14万辆，交易金额达8888.4亿元，且市场交易呈现出“车龄区间上移、”“中低价位占多数”等特征。本文将从产业链发展现状、竞争格局及发展趋势等多角度深入分析我国二手汽车行业。

1、二手车产业链概览

二手汽车是汽车市场的一个重要组成部分，也是汽车流通业一个不可缺少的重要环节。从二手汽车的流通过程来看，二手汽车行业上游包括个人车源、企业车源;中游是二手汽车交易市场，交易模式多样，经历了从消费者到经销商再到消费者的过程，其中也有经过拍卖环节再到经销商和消费者的模式。

从交易渠道来看，目前，二手汽车交易市场以传统交易平台和电商交易平台为主，其中，传统交易平台又可细分为交易市场企业、品牌经销商和其他交易平台企业;而电商交易平台按交易模式的不同，又可细分为C2C平台、B2C平台、C2B平台和B2B平台：

而随着互联网电商的迅猛发展，二手汽车电商模式崛起，在中国二手车电商交易产业链条中，包括车源、二手车交易平台、车商以及买家四部分，其中，二手汽车交易平台主要包括B/C2B竞拍模式、C2C寄售模式、C2C虚拟寄售模式、B2C卖场模式、第三方估值模式、垂直搜索以及交易资讯平台模式。

第三方估值服务平台和交易资讯平台，均承担了更多的二手车信息传播功能，而竞拍模式、寄售模式等则主要参与车辆交易并提供交易服务。

2、产业链上游：车源供给相对稳定

个人车源是二手汽车的上游供给方之一。从乘用车的销量来看，2011-2020年，我国乘用车销量总体增长，2020年，全年销售2017.8万辆乘用车，同比下降6%;2021年1月，销售乘用车204.5万辆，同比增长26.8%。

同时，从不同车型销量结构来看，2019-2020年，轿车和SUV是乘用车中销量最大的车型，占比均在45%左右。总体来看，乘用车销量的总体增长为二手汽车交易提供了较为稳定的车源。

3、产业链中游：交易量增长、车龄区间上移

数据显示，2011-2020年，我国二手汽车交易量、交易金额稳定增长，特别是“十三五”期间，交易量增速基本维持在10%以上。2020年，我国二手汽车交易量达1434.14万辆，小幅下降3.9%，交易金额达8888.4亿元;2021年1月，二手汽车交易量为143.2万辆，同比增长45%，交易金额为918.5亿元。

从二手汽车的交易车型来看，2020年，二手轿车的交易量占比最大，在60%左右，其次是SUV，交易量占比在8%-10%左右。

从车龄分布趋势来看，2016-2021年，7年以上的二手汽车交易量占比不断增长，7年以下的交易量占比总体下降，但7年以下的交易量占比仍在50%以上，说明目前我国的二手汽车交易以低领车辆为主，但高龄车辆的交易量正逐渐提升。

从交易价格来看，2020年11月，交易价格在3万元、3-5万元之间的二手车较多，占比分别为34.1%、26.3%;其次在5-8万元之间，占比约15.6%。总体来看，二手汽车的交易价格大多在8万元以下。

4、产业链下游：2020年市场需求逐渐回暖

二手车经理人指数(UCMI)了解二手车的市场趋势及行业信心的重要依据，二手车经理人指数以50%作为二手车市场表现强弱的分界点(荣枯线)，高于50%，则表示二手车市场需求扩张，景气度高;低于50%，表示二手车市场需求疲软，景气度低。

根据中国汽车流通协会公布的数据显示，2020年期间，中国二手车经理人指数呈先增后降趋势，上半年受疫情影响，二手车消费市场需求疲软，但随着国内疫情得以控制，下半年开始指数回升，市场需求有所回暖。

5、竞争格局

——区域竞争格局：广东省交易量领先

区域竞争格局方面，据中国汽车流通协会公布的数据显示，2020年，广东省的二手汽车交易量领先，达205.28万辆，同比增长9.5%;其次是浙江省和山东省，交易量均在百万辆以上。从TOP10交易量的省市分布来看，我国二手汽车交易市场主要分布在沿海经济较发达的省份。

从各线城市的二手汽车交易量来看，2020年，我国一线、二线和无线城市的交易量均较2019年有所增长，而三线、四线城市的交易量均有所下滑。其中，二线城市是我国二手汽车交易的主要市场，交易量占比达42.75%。

——企业竞争格局：15家交易市场企业的交易量超10万辆

在企业竞争格局方面，2020年7月，中国汽车流通协会发布了“2020中国汽车流通行业二手车交易市场百强排行榜”，榜单以各大二手车交易市场企业2019年度二手车交易量、交易金额为主要计算指标。

在该榜单中，交易量在10万辆以上的企业共有15家，其中，北京市旧机动车交易市场有限公司以交易量44.49万辆和交易额500.72亿元排名首位。

6、需求趋势：新能源二手车将成为交易主体

在需求趋势方面，从我国二手汽车行业的细分市场趋势分析。2020年10月，国务院办公厅印发《新能源汽车产业发展规划(2021—2035年)》，《规划》明确，新能源汽车工业是“十四五”期间的重点产业之一，并力争通过15年的努力发展，使纯电动汽车成为新销售车辆的主流，可以预见，在政策驱动发展的产业环境中，新能源二手车将成为我国二手车上游供给的主要来源。

同时，根据天天拍车发布的《新能源二手车数据报告》中的信息显示，相较于传统燃油车，新能源车的置换周期更短，13%的新能源车开不到1万公里就被卖出;同时，63%的新能源车行驶不足5公里即被卖出，这均表明，相较于燃油车，新能源车的置换周期更短，二手交易的活跃度更高。

二手车行业发展趋势

在以后比较长的一段时间内是汽车行业以及相关企业在存量、结构性调整中做各自增量的阶段。?根据?中国汽车流通协会会长沈进军的介绍，我国车市开端进入了新增+换购的时期，只有运用多种措施，才能激发这一时期的汽车市场。我国的二手车市场还处于发展阶段，随着汽车市场的进一步发展，新车的保有量会继续增长，这很大程度上会提高置换率，未来二手车交易及衍生服务与新车销售量会进一步缩小距离。?二手车市场将成为拉动中国汽车市场一股重要力量。

促进二手车交易的政策出台

通过汽车下乡，以旧换新的补贴以及对高品质与新能源汽车的帮扶，放开皮卡进城限制，二手车税率的减免，汽车购置的灵活性等等各方面的政策，就是为了增加汽车市场的吸引力、打开新的窗口服务。?沈进军介绍，出台政策的原因就是通过促进二手车交易，来拉动新车销售，最终实现对中国汽车市场的未来发展做出结构性调整。

我国二手车市场发展空间巨大

通过中国汽车流通协会数据我们可以看到，2018年全国二手车的交易量超过1382万辆，同比增长7.96%，可是新车的销售数据却首次出现了负增长的情况，同比下降了5%。?.?当前，我国二手车销量只占汽车总销量的30%左右，而美国汽车市场中二手车占比却达到70%，可见我国二手车市场依然有很大的发展空间。?数据显示，去年美国二手车交易规模达到1240万辆，?二手车和新车的比例是2.5：1，?可见美国汽车市场二手车交易的活跃程度，预计到2020，二手车与新车的销售比达到1比1，仍然有很大的市场发展空间。

我国汽车市场的转型

中国汽车流通协会表示，像鼓励国一国二“黄标车”淘汰一样，各地政府也会继续出台补贴，鼓励置换、等政策措施，通过市场手段加快转变升级，鼓励消费者换新车，?拿车辆贷款来说：新车贷款、二手车交易贷款、二手车抵押贷款、汽车多次贷款、利息低至3.76厘，也从很大程度上带动汽车市场。?我国汽车行业现正从增量市场向存量市场转变，?汽车保有量已经达到2.6亿辆，汽车产销量迈向2800万辆的新台阶，连续十年蝉联全球第一，到2020年末，我国汽车保有量有望超过美国，成为全球汽车消费第一大国。?根据商务部预估，到2020我国汽车保有量将达到3亿辆，?然而我国新车产销量连续18,19两年出现下滑。?这表明我国车市新车销售进入拐点，汽车总体保有量的持续增加、以及消费者对汽车消费日趋理性务实，在汽车行业进入转型的关键时期，尤其是二手车置换交易将会释放出巨大的空间。

我国汽车市场的未来

根据二手车专业人士预测，未来二手车市场增长将保持在20％以上的高水平，随着二手车交易的快速增长也会给二手车消费金融带来更大的市场空间，?对二手车经销企业实施降低增值税政策由原来的3%降到1%，而个人二手交易则直接免征增值税，?虽然我国新车销量出现下滑，但随着消费者需求的逐渐增长以及政策的不断完善，我国二手车市场将会为汽车领域提供一个全新的发展端口，推动汽车产业链的发展迈向更高的台阶。?沈进军讲到，当前以“经纪”这种二手交易模式占据我国二手车交易总量的90%左右，这让经营主体出现小、散、弱的情况，根据2017上半年的二手车交易情况，上半年我国二手车累积交易量达到583.71万辆，我国二手车供应商、新车4s店销售二手车的毛利为2%至4%，同比增长远远大于新车交易量增速，一些4s店抓住措施政策通过体外循环的方式——即经纪公司、经纪人来交易，这样可以逃避增值税的缴纳，?.?根据目前二手车交易量，国家每年仅增值税一项在二手车市场就损失约50亿元左右，当然为了更好的拉动中国汽车市场这一切都是值得的!

本文来源于汽车之家车家号作者，不代表汽车之家的观点立场。

中国二手车发展历史

二手车的发展还处于起步阶段。

跟发达国家相比二手车的保有量还有很大的差距，特别是新车跟二手车的交易占比还处在一个很低的阶段，但是这个占比在发达国家的数据中购买二手车的量是要高于新车的，通过这一点也是可以看出中国未来二手车行业的发展空间是很大很大的。

二手车未来肯定是燃油车为主，国产汽车品牌要实现弯道超车必然会大力发展新能源汽车，无论是出于技术实力还是考虑环保因素，电动车才是未来新车的主流，那么之前生产的那些燃油车会进入二手市场循环再循环，物尽其用。

二手车行业发展趋势：

1、华东中南二手车交易量大：华东地区、中南地区是二手车主要交易区域，华东地区二手车交易量51.08万辆，占比33.1％。中南地区二手车交易量占比30.4％。

西南地区、华北地区二手车交易量占比超10％。全国六大区中除东北和西北两个地区环比出现下降外，其余地区环比均有所增长。

2、短期来看，虽然“重度缺芯”期间新车、二手车价格均有所提升，但由于新车产能受限导致其销量处于萎缩状态，让二手车市场迎来量价齐升。中汽协预测，全国二手车交易量将超2000万辆。

答：

1988年之前自由市场模式

该时代买车大部分是靠特殊关系，二手车交易市场处于卖方市场，尚未出现二手车交易市场，市场交易车辆多为车管所过户到附近的自由市场模式，时至今日一些三线城市的二手车市场还处在这种“原始”状态，行业差距很大。

2 1998-2002年二手车专业中介出现

职业二手车中介开始出现，早期从事这个行业的“老炮儿”大部分这个时间段崛起，有很多都是无奈中下海，自发区域的路边、占道市场等，相对混乱，但是规模形成，逐渐开始出现正规化市场雏形。